Что такое факторинг? Чем факторинг отличается от кредитования? Отличие кредита от факторинга


Чем факторинг отличается от других видов кредита?

сравнение факторингаСовременный предприниматель не застрахован от банкротства, поэтому не только должен быть осведомлен о том, каким способом можно получить необходимые финансовые средства, но и понимать какой метод лучше.

Отличие договора факторинга от цессии

По сути своей факторинговые операции достаточно близки к понятию отношений цессии. Цессия — это достаточно многозначное понятие, среди профессионалов наиболее распространены несколько следующих толкований:

  • Цессия — любая уступка прав или их передача.
  • Цессия — передача обязательств от одной договорной стороны третьему лицу в отношении второй стороны договора.
  • Цессия — «продажа долга» или соглашение о передачи всех прав на существующую дебиторскую задолженность.

Именно отношения в полной мере соответствующие последнему толкованию имеют достаточно сходные условия с договором факторинга. Хотя и отличий тоже немало:

Факторинг

Цессия

  • Подобные договорные отношения заключаются исключительно на добровольных началах.
  • Основная цель соглашения факторинга это предоставление средств кредитору.
  • Отношения между сторонами наделены целым комплексом дополнительных условий.
  • Договор заключается именно на условии факта передачи денежной дебиторской задолженности.
  • В качестве фактора может выступать либо банк, либо специализированная организация.
  • Подобные отношения могут вступать в силу согласно условиям, приведенным в законодательстве.
  • Целью и предметом подобных отношений является именно передача прав.
  • Дополнительные условия в подобных отношениях присутствуют крайне редко и не имеют отношения к самой сути отношений.
  • Ограничений на вид собственности в таких отношениях не существует.
  • Подобные контракты могут быть заключены любыми типами лиц и даже физическими.

Цессия может являться результатом той ситуации, когда кредитор и сам является должником для третьего лица и при помощи своего должника возвращает собственный долг. Именно по этой причине, в качестве предмета отношений может выступать любой вид собственности. Факторинг же, в свою очередь, является инструментом для управления именно финансовыми задолженностями дебитора.

Отличие факторинга от кредита

Факторинг довольно часто сравнивают с кредитованием. У компании, которая испытывает острую нехватку средств в связи с задержкой со стороны ее клиентов, обладает двумя путями решения своей проблемы. Первый из них это обратиться в банк для получения кредитных средств или второй путь — заключить договор факторинга с соответствующей организацией. В таблице, представленной ниже, приведено сравнение факторинга и кредита.

Факторинг

Кредит

  • Вся сумма долга гасится за счет осуществления выплат по дебиторской задолженности.
  • Обеспечение не требуется, необходима лишь оценка бизнеса клиента и его партнеров.
  • Возможно гибкое изменение размера сумм в зависимости от существующего оборота.
  • Клиент производит оплату после того, как поступают платежи от дебитора.
  • Не подлежат регламенту цели, на которые могут быть использованы средства, полученные от факторинговой компании.
  • Срок, на время которого клиент распоряжается средствами фактора, зависит лишь от срока уплаты по счету партнера клиента.
  • Факторинговый договор является бессрочным и возобновляемым. Расплатившись по одной задолженности, клиент может тут же получить средства на основании следующей задолженности.
  • Основанием служит скромный пакет документов.
  • Факторинг представляет собой комплекс услуг, в число которых может входить и решение проблем с платежами.
  • Источником возврата могут служить средства, получаемые заемщиком по разным доходным статьям.
  • Кредит, как правило, требует залог или поручительство.
  • Сумма, выдаваемая кредитором, имеет фиксированный характер и ограничивается определенным размером.
  • Платежи необходимо вносить согласно установленного графика.
  • Банки, как правило, предоставляют кредит на использование в конкретных целях, к примеру, кредитные средства не могут использоваться на покупку недвижимости и наоборот.
  • В кредитном договоре, заколоченном с банком, установлен конкретный срок выплаты.
  • Кредит, как правило, является разовой сделкой или сделкой с небольшим количеством повторов.
  • Для оформления обычно необходимо предоставлять огромное количество документов.
  • Напрямую с кредитом связывается только услуги по расчетно-кассовому обслуживанию, другие услуги, конечно, могут предлагаться банком, но вряд ли они будут иметь прямое отношение к кредитному договору.
Отличие форфейтинга от факторинга

Факторинг, конечно, можно перепутать с форфейтингом, но это далеко не одно и, то же. Факторинг представляет собой сделку покупки фактором, в роли которого может выступать специализированная компания, банк или иное финансовое учреждение, имеющихся денежных претензий и дальнейшее обеспечение их погашения.

А форфейтинг представляет собой такую кредитную операцию в ходе, которой заемщик приобретает договором обязательства коммерческого типа перед финансовым агентом или форейтором.

Согласно оценкам, которые дают российские аналитики, факторинг сегодня является наиболее востребованной процедурой, чем форфейтинг. Хотя практика во всем мире показывает, что форфейтинг гораздо более практичен и функционален.

Сравнительная характеристика факторинга и форфейтинга
  • Форфейтинг является доступным лишь для институтов финансового типа.
  • Факторинг занимается разделением возможных рисков, а в форфейтинг берет на себя возможные риски.
  • Около 30% требований при факторинге остаются невыполненными т.к. компании и просто игнорируют и оставляют без оплаты. При форфейтинге 90% требования удовлетворяются полностью.

Факторинг является наиболее выгодным при требованиях краткосрочного характера, а форфейтинг наиболее выгоден при долгосрочных и среднесрочных требованиях.

(Visited 4 417 time, 158 visit today)

Форма заполнения заявки на кредит

Поделись с друзьями!

pr-credit.ru

Отличие факторинга от других видов финансирования

Факторинг – это форма финансирования, в основе которой лежат активы предприятия, а именно дебиторская задолженность. Принципиальные отличия факторинга и кредита заключаются в том, что кредит ориентирован на успехи компании в прошлом, на уже заработанные активы, а факторинг направлен на будущие успехи в продажах, и даже если они вырастут в несколько раз, это не ограничит финансирование в рамках факторинга.

СРАВНЕНИЕ ФИНАНСИРОВАНИЯ ПРИ ФАКТОРИНГЕ С ДРУГИМИ КРЕДИТНЫМИ ПРОДУКТАМИ

Факторинг

Кредит

Овердрафт

Финансирование погашаетсяиз денег, поступающихот дебиторов клиента

Кредит возвращаетсябанку заемщиком

Овердрафт возвращаетсябанку заемщиком

Финансирование предоставляетсяна срок фактическойотсрочки платежа(до 90 календарных дней)

Кредит выдается на фиксированный срок, как правило, до одного года

При получении овердрафта устанавливаются жесткиесроки использования траншей, как правило, не превышающие 30 дней

Финансированиевыплачивается в деньпоставки товара

Кредит выплачиваетсяв обусловленныйдоговором день

Срок действия договорапо возобновляемойкредитной линии не может превышать 3-6 месяцев

При факторинге переходна расчетно-кассовое обслуживание в банкне требуется

Кредит предусматривает переход заемщика на расчетно-кассовое обслуживание в банк

Овердрафтпредусматриваетпереход заемщикана расчетно-кассовое обслуживание в банк

Для факторингового финансированияникакого обеспеченияне требуется

Кредит, как правило,выдается под залоги предусматриваетобороты по расчетномусчету, адекватныесумме займа

Овердрафтпредусматривает поддержание опреде-ленного оборота (5:1)по расчетному счету. Обеспечение в видезалога не требуется

Размер фактического финансированияне ограничени может безграничновозрастать по мере ростаобъема продаж клиента

Кредит выдаетсяна заранееоговоренную сумму

Лимит овердрафта устанавливаетсяиз расчета 15-30%от месячных кредитных поступлений на расчет-ный счет заемщика

Финансирование погашаетсяв день фактическойоплаты дебиторомпоставленного товара

Кредит погашается  ежемесячно в заранее установленный день

Кредитные поступления списываются с расчетного счета в погашение овердрафтаи процентов по нему

Финансирование выплачи-вается автоматически при предоставлении накладнойи счета-фактуры

Для получения кредита необходимо оформлять огромное количество документов

Для получения овердрафта необходимо оформлять большое количество документов

Факторинговоефинансированиепродолжается бессрочно

Погашение кредитане гарантируетполучение нового

Погашение овердрафтане гарантируетполучение нового

Финансированиесопровождается сервисом по АУДЗ и покрытием рисков, связанных с поставками на условиях отсрочки платежа 

При кредитованиибанк не оказываетзаемщику каких-либо дополнительных услуг

При овердрафтебанк не оказываетзаемщику каких-либо дополнительных услуг

 

Факторинг – это альтернативный источник финансирования, самый эффективный и доступный финансовый инструмент при работе с отсрочкой платежа, но он не исключает одновременное использование традиционных финансовых инструментов, тем более что при учете факторингового финансирования, оборудование, товары и прочие активы сохраняют функцию потенциального залога для долгосрочных банковских кредитов.

 

www.roseurofactoring.ru

В чем отличие финансирования при факторинге от кредитования?

1. Что такое факторинг ?

Факторинг - это комплекс финансовых услуг, оказываемых Фактором клиенту в обмен на уступку требований по дебиторской задолженности. Эти услуги могут включать:

  • финансирование под поставки товаров и услуг

  • администрирование дебиторской задолженности (учет задолженности, регулярное предоставление соответствующих отчетов клиенту, контроль за своевременностью оплаты и работа с дебиторами)

2. В чем состоит финансирование поставок товаров при факторинге ?

Финансирование поставок товаров при факторинге предусматривает, что после поставки продавцу Фактор  выплачивает в качестве финансирования значительную часть суммы поставки. Размер досрочного платежа может составлять от 50% до 90% от суммы поставки. Остаток (сумма поставки минус сумма финансирования минус комиссия Фактора) выплачивается Клиенту в день поступления денег от дебитора.

3. Какой должна быть минимальная сумма поставки, чтобы она была профинансирована ?

Как правило, ограничений по минимальным суммам нет. В ходе факторингового обслуживания может быть профинансирована поставка на любую, даже самую незначительную сумму.

4. В чем отличие финансирования при факторинге от кредитования ?

Некоторые отличия факторинга и кредита приведены в таблице:

Кредит

Факторинг

Кредит возвращается Банку заемщиком

Факторинговое финансирование погашается из денег, выплачиваемых дебиторами клиента

Кредит выдается на фиксированный срок

Факторинговое финансирование выплачивается на срок фактической отсрочки платежа

Кредит выплачивается в обусловленный кредитным договором день

Факторинговое финансирование выплачивается в день поставки товара

Кредит, как правило, выдается под залог

Для факторингового финансирования никакого обеспечения не требуется.

Кредит выдается на заранее обусловленную сумму

Размер фактического финансирования не ограничен и может возрастать по мере роста объема продаж клиента

Кредит погашается в заранее обусловленный день

Факторинговое финансирование погашается в день фактической оплаты дебитором поставленного товара

Для получения кредита необходимо оформлять огромное количество документов

Факторинговое финансирование выплачивается автоматически при предоставлении накладной и счета-фактуры

Погашение кредита не гарантирует получение нового

Факторинговое финансирование может продолжаться  бессрочно

Затраты на уплату процентов по банковскому кредиту относятся на себестоимость не в полном объеме

Факторинговая комиссия полностью относится на себестоимость

При кредитовании помимо перечисления денег Банк не оказывает заемщику никаких других услуг

Факторинговое финансирование может сопровождатться управлением дебиторской задолженностью

5. Может ли факторинговой обслуживание привести к ухудшению отношений Клиента с его покупателем?

Поскольку факторинговая комиссия представляет собой фиксированный процент от оборота клиента, то потеря клиентом любого из дебиторов приведет к убыткам Фактора. Понимая это, Фактор всегда избегает действий, которые могут спровоцировать конфликт между клиентом и его дебитором, и может прибегнуть к ним только при согласовании этих действий с  клиентом.

6. Кому нужен факторинг?

Факторинг нужен компании, которая хочет обеспечить рост продаж своих товаров, используя оборотные средства, предоставляемые Фактором. Если объем продаж клиента вырастает, то это обеспечит и рост объема финансирования со стороны Фактора.

7. Какая информация и  требования к клиенту важны для Фактора при подписании договора факторингового обслуживания?

Прежде всего, это информация о количестве постоянных покупателей, работающих с Клиентом, продолжительность отсрочки платежа, предоставляемой по договорам Клиента.

Кроме того, Фактору важно оценить целесообразность и эффективность применения факторинга в каждом отдельном случае. Фактор будет пытаться удостовериться – с какой целью Клиентом будет использован факторинг – в качестве усиления своих собственных покупательных возможностей или в качестве простого увеличения средств, чтобы пережить тяжелые времена. Важно, чтобы Клиент имел ясное представление о всех формах услуг, предлагаемых Фактором. Компания клиента, использующая полный набор услуг, регулирует и обычно ускоряет оборот наличности и вместо широкого круга разных покупателей имеет одного бесспорного должника - Фактора. Старшие служащие освобождаются от повседневных проблем и вопросов инкассирования и безнадежных долгов и могут сосредоточиться на отношениях поставщиков и их покупателей.

Компания, про которую известно, что она с выгодой пользуется услугами фактора, в добавление от пользы, связанной с этими услугами, может получить и помощь банка, если банк соглашается кредитовать при условии участия фактора. Установления отношений с фактором способствует увеличению объемов покупок и улучшению их условий, усиливает позиции фирмы в результате.

8. Виды факторинга – чем они отличаются?

Как правило, факторинговое обслуживание начинается с регрессного факторинга, когда в случае задержки платежа дебитором сверх срока отсрочки (плюс некоторое количество дней – так называемый льготный период), за него платит поставщик (то есть Клиент Фактора). На первый взгляд регрессный факторинг сходен с безрегрессным с тем важным исключением, что Фактор не предоставляет поставщику защиты кредита. Вся задолженность в операциях Фактора фигурирует с полным регрессом на поставщика в случае неплатежеспособности клиента, хотя "регрессные" факторы обычно предоставляют своим клиентам дополнительную услугу по оценке кредитоспособности покупателей.

Регрессный факторинг может быть как открытым, так и скрытым.

По мере накопления кредитной истории по Дебиторам Клиента Фактор может приступить к обслуживанию части уступаемой задолженности (или всей уступаемой задолженности) без регресса. В последнем случае Клиент (то есть поставщик товаров и услуг) не обязан платить за Дебитора при любых задержках. Комиссия при безрегрессном факторинге несколько выше, чем при регрессном (размер определяется индивидуально на основании кредитной истории).

Это форма современного факторинга, обслуживающего большую часть производителей, оптовых торговцев и сервисных компаний. Она охватывает ведение торговых реестров, кредитный менеджмент, 100%-ную защиту против безнадежных долгов, возникших вследствие одобренных сделок, и взыскание долга с клиентов. Сочетание этих услуг составляет "срочный" факторинг и может быть использовано само по себе. В качестве возможного дополнения фактор обычно предлагает обеспечение финансирования до 80% задолженности по реестру продаж. Это добавление превращает факторинг в "финансовый", дополняя полный набор безрегрессного факторинга.

Безрегрессный факторинг может тоже может быть быть "открытым" или "скрытым". Первый, который гораздо более распространен, предполагает уведомление клиента поставщиком о том, что платежи должны производиться фактору; при втором принимаются меры, чтобы скрыть наличие факторов и внушить клиенту уверенность в том, что он платит прямо поставщику.

Дисконтирование счетов. Хотя многие годы это уже было известно как операции с задолженностью, с недавних пор это стало называться "дисконтирование счетов", или "конфиденциальный факторинг счетов". Известен под названием финансирования дебиторской задолженности.

Факторинг партии товаров. Обычно это открытый учет счетов-фактур с условием для дебиторов производить Фактору все платежи, предназначенные поставщику.

Агентский факторинг. Сходен с факторингом партии товаров, но обеспечивает определенную степень защиты кредита. Дисконтируются продажи отдельным покупателям, кредит обеспечивается фактором, а покупатели должны переводить платежи в офис на специальный счет факторинговой компании.

Источник: Ассоциация факторинговых компаний

www.rosbeez.ru

Чем факторинг отличается от кредитования

В XX веке в международной коммерческой практике получили широкое распространение факторинговые операции. Факторинг — это комплекс услуг для производителей и поставщиков, ведущих торговую деятельность на условиях отсрочки платежа. В факторинге участвуют три стороны: фактор (факторинговая компания или банк) — покупатель требования, поставщик товара (кредитор) и покупатель товара (дебитор).

В те годы участники факторинга столкнулись с отсутствием нормативно-правового регулирования. Поэтому в мае 1988 года на международной конференции в Оттаве была принята Конвенция о международном факторинге, подготовленная Международным институтом унификации частного права. Эта конвенция помогла унифицировать ряд норм, регулирующих правовые отношения участников факторинговых сделок, и урегулировала вопросы, не имевшие решения в национальных правовых системах.

В СССР факторинг был внедрён в 1988 году в качестве эксперимента. Из-за отсутствия на тот момент методической литературы и невозможности получить доступ к мировому опыту, сущность этой услуги была несколько извращена.

Факторинговым отделам переуступалась только просроченная дебиторская задолженность, соглашение заключалось как с поставщиком, так и с покупателем, причем первому гарантировались платежи путем кредитования покупателя. Факторинговое обслуживание носило характер разовых сделок без обеспечения комплекса страховых, информационных, учетных и консалтинговых услуг, подразумеваемых факторингом.

Россия является участником Конвенции о международном факторинге c 1 марта 2015 года.

Основной деятельностью факторинговой компании является кредитование поставщиков путём выкупа краткосрочной дебиторской задолженности. Между факторинговой компанией и поставщиком товара заключается договор о том, что ей по мере возникновения требований по оплате поставок продукции предъявляются счета-фактуры или другие платёжные документы. Факторинговая компания осуществляет дисконтирование этих документов путём выплаты клиенту 60−90% стоимости требований. После оплаты продукции покупателем факторинговая компания доплачивает остаток суммы поставщику, удерживая процент с него за предоставленный кредит и комиссионные платежи за оказанные услуги, для чего используется факторинг ставка.

Существует несколько видов факторинговых услуг, отличающихся друг от друга прежде всего степенью риска, который принимает на себя факторинговая компания.

  • Факторинг с регрессом — вид факторинга, при котором фактор приобретает у клиента право на все суммы, причитающиеся от должника. Однако в случае невозможности взыскания с должника сумм в полном объёме клиент, переуступивший долг, обязан возместить фактору недостающие денежные средства.
  • Факторинг без регресса — вид факторинга, при котором фактор приобретает у клиента право на все суммы, причитающиеся от должника. При невозможности взыскания с должника сумм в полном объёме факторинговая компания потерпит убытки (правда, в рамках выплаченного финансирования клиенту).
  • Факторинг бывает открытым (с уведомлением дебитора об уступке) и закрытым (без уведомления).
  • Факторинг бывает реальным (денежное требование существует на момент подписания договора) и консенсуальным (денежное требование возникнет в будущем).
  • При участии одного фактора в сделке факторинг называется прямым, при наличии двух факторов — взаимным.
  • Факторинг называется внутренним, если стороны по договору купли-продажи, а также факторинговая компания находятся в одной и той же стране.
  • Факторинг называется внешним (чаще используется название международный факторинг) (international factoring), если фактор и его клиент (поставщик товара) являются резидентами разных государств.
  • Электронный факторинг отличается от традиционного тем, что работает на основе электронного документооборота. Такой вид факторинга позволяет в автоматическом режиме осуществлять сделки по подтверждению и уступке прав требования на основании пакетов электронных документов по поставкам.

По сравнению с кредитованием факторинг имеет ряд отличий:

  1. Залоговое обеспечение. В отличие от кредитования, где необходимо в большинстве случаев обязательное материальное залоговое обеспечение (основные средства, товары в обороте, сырье и прочее), при операциях факторинга обеспечением выступает дебиторская задолженность компании.
  2. Оценка финансового состояния. Жесткие требования к финансовому состоянию компании и качеству финансовой отчетности в меньшей степени влияют на положительное решение вопроса при факторинге, чем при кредитовании. Факторинговые компании в большей степени интересуются качеством и диверсификацией дебиторской задолженности поставщика.
  3. Гибкая схема работы. В отличие от кредитования, факторинг не связывает так руки финансовым директорам жесткими временными рамками (при кредитовании в основном используется единовременная или по утвержденному графику выборка кредитных средств и аналогичное погашение). Факторинговое финансирование осуществляется по факту отгрузки товара одобренным дебиторам и фактически пропорционально объему продаж. Погашение же факторингового финансирования осуществляется в момент оплаты отгруженного товара дебиторами.
  4. Высокие темпы роста продаж. Более «гибкое» и постоянное финансирование при факторинге в совокупности с эффективным управлением дебиторской задолженностью позволяет более высокими темпами увеличивать товарооборот компании. По факту отгрузки товара в адрес одобренных дебиторов финансируется 90 % от суммы каждой поставки. Таким образом, объем финансирования растет пропорционально объему продаж.

Факторинг — это не только финансирование. Полный комплекс факторинговых услуг подразумевает управление дебиторской задолженностью, покрытие ряда рисков (потери ликвидности, кредитного, инфляционного, валютного), информационно-аналитическое обслуживание (специальные IT, позволяющие контролировать движение денежных средств, текущее состояние дебиторской задолженности, платежную дисциплину покупателей, планировать ежедневные финансовые потоки компании и формировать аналитические отчеты для принятия управленческих решений). Перечисленные услуги и формируют добавленную стоимость факторинга, которая отличает факторинг от обычного кредитования.

komiflot.ru

Различия между банковским кредитом и факторингом

Факторинг в предпринимательской деятельности

Факторинг – выкуп платежный требований у поставщика товаров или услуг. Целью факторинга является устранение риска, присущего предпринимательской операции.

Комиссионно-посредническая деятельность, которая связана с уступкой банку либо факторинговой компании неоплаченных платежных требований на поставленные товары или оказанные услуги и соответственно проаво получения платежей по ним. Банк становится собственником неоплаченных требований, а также берет на себя риск их неоплаты при проверке кредитоспособности должников. В российском законодательстве под факторингом понимают договор финансирования под уступку денежного требования. В этом случае одна сторона, т.е. один агент передает или обязуется передать второй стороне - клиенту денежные средства в счет погашения требования кредитора к третьему лицу – должнику – вытекающего из представлений клиентом товаров. В свою очередь клиент обязуется уступить финансовому агенту данное денежное требование. Данный тип договоров может включать в себя дополнительные услуги по ведению для клиента бухучета, предоставление дополнительных финансовых услуг, которые связаны непосредственно с предметом уступки. Предметом уступки могут быть:

1. Денежное требование, срок которого уже наступил;

2. Право на получение денежных средств, которое может возникнуть в будущем.

Денежные средства ,являющиеся предметом уступки, должны бюыть четко идентифицированы в договоре :

- для текущего требования идентификация производится в срок подписания договора;

- для будущего требования момент не позднее его возникновения.

В соответствии с договором факторинга банк обязуется оплатить сумму предоставленных ему платежных требований вне зависимости от того была ли произведена оплата контрагентами по данным требованиям. Существует два вида факторинга:

1. Конвенционный, который представляет собой универсальную систему финансового обслуживания клиентов, включающую в себя бухучет, расчеты с поставщиками и покупателями, страховое кредитование, а также представительство. В соответствии с данным видом факторинга за клиентом сохраняется производственная функция и возникает экономическая зависимость, т.к. факторинговая компания обладает всей экономической информацией, необходимой для ведения хозяйственной деятельности. Реализация данного вида факторинга обычно сочетается с так называемым дисконтированием фактур, т.е. банк сразу зачисляет около 80% от стоимости требований на счет клиента. Остающаяся сумма перечисляется в строго установленный договором срок вне зависимости от погашения задолженности дебитора.

2. Конфиденциальный – в настоящее время ограничивается выполнением следующих операций: уступка права на получение денег, оплата заключенных договоров. Данный вид деятельности представляет собой особую форму кредита под отгруженные товары. За проведением факторинговых операций клиенты вносят оговоренную плату, которая по своему экономическому содержанию является процентом за кредит.

Факторинговыми фирмами обычно являются дочернее организации крупных банков, либо факторинговые отделы самих банков. Это вызвано обеспечением сохранения надежности данных видов сделок, а также минимизацией издержек для клиента. На международном уровне существует особая сеть факторинговых компаний, которая создана крупными транснациональными корпорациями. Источниками формирования средств для факторинга являются собственные средства банка, либо привлеченные или заемные. Соотношение между неми должно быть четко установлено и юридически закреплено Правлением банка.

Различия между банковским кредитом и факторингом

1. Кредит возвращается баку заемщиком. Факторинговые финансирования погашаются из тех средств, которые выплачивают дебиторы клиентам.

2. Кредит выдается на четко установленный срок, факторинговые финансорования выплачиваются на срок фактической отсрочки платежа.

3. Кредит уплачивается в обусловленный кредитным договором день, факт. Финн . в день поставки товара.

4. Кредит выдается на определенную сумму, размер факт. Финансир. Не ограничивается и может изменяться по мере увеличения объема продаж клиентам.

5. Погашение кредита не гарантирует получение нового, факт.фин. продолжается бессрочно.

studopedya.ru

В чем отличие финансирования при факторинге от кредитования? Практическая информация для предпринимателя

 1.  Что такое факторинг ?

Факторинг - это комплекс финансовых услуг, оказываемых Фактором клиенту в обмен на уступку требований по дебиторской задолженности. Эти услуги могут включать:

  • финансирование под поставки товаров и услуг

  • администрирование дебиторской задолженности (учет задолженности, регулярное предоставление соответствующих отчетов клиенту, контроль за своевременностью оплаты и работа с дебиторами)

 2. В чем состоит финансирование поставок товаров при факторинге ?

 Финансирование поставок товаров при факторинге предусматривает, что после поставки продавцу Фактор  выплачивает в качестве финансирования значительную часть суммы поставки. Размер досрочного платежа может составлять от 50% до 90% от суммы поставки. Остаток (сумма поставки минус сумма финансирования минус комиссия Фактора) выплачивается Клиенту в день поступления денег от дебитора.

3. Какой должна быть минимальная сумма поставки, чтобы она была профинансирована ?

Как правило, ограничений по минимальным суммам нет. В ходе факторингового обслуживания может быть профинансирована поставка на любую, даже самую незначительную сумму.

 4. В чем отличие финансирования при факторинге от кредитования ?

Некоторые отличия факторинга и кредита приведены в таблице:

Кредит

Факторинг

Кредит возвращается Банку заемщиком

Факторинговое финансирование погашается из денег, выплачиваемых дебиторами клиента

Кредит выдается на фиксированный срок

Факторинговое финансирование выплачивается на срок фактической отсрочки платежа

Кредит выплачивается в обусловленный кредитным договором день

Факторинговое финансирование выплачивается в день поставки товара

Кредит, как правило, выдается под залог

Для факторингового финансирования никакого обеспечения не требуется.

Кредит выдается на заранее обусловленную сумму

Размер фактического финансирования не ограничен и может возрастать по мере роста объема продаж клиента

Кредит погашается в заранее обусловленный день

Факторинговое финансирование погашается в день фактической оплаты дебитором поставленного товара

Для получения кредита необходимо оформлять огромное количество документов

Факторинговое финансирование выплачивается автоматически при предоставлении накладной и счета-фактуры

Погашение кредита не гарантирует получение нового

Факторинговое финансирование может продолжаться  бессрочно

Затраты на уплату процентов по банковскому кредиту относятся на себестоимость не в полном объеме

Факторинговая комиссия полностью относится на себестоимость

При кредитовании помимо перечисления денег Банк не оказывает заемщику никаких других услуг

Факторинговое финансирование может сопровождатться управлением дебиторской задолженностью

 

5. Может ли факторинговой обслуживание привести к ухудшению отношений Клиента с его покупателем?

Поскольку факторинговая комиссия представляет собой фиксированный процент от оборота клиента, то потеря клиентом любого из дебиторов приведет к убыткам Фактора. Понимая это, Фактор всегда избегает действий, которые могут спровоцировать конфликт между клиентом и его дебитором, и может прибегнуть к ним только при согласовании этих действий с  клиентом.

6. Кому нужен факторинг?

Факторинг нужен компании, которая хочет обеспечить рост продаж своих товаров, используя оборотные средства, предоставляемые Фактором. Если объем продаж клиента вырастает, то это обеспечит и рост объема финансирования со стороны Фактора.

 7. Какая информация и  требования к клиенту важны для Фактора при подписании договора факторингового обслуживания?

Прежде всего, это информация о количестве постоянных покупателей, работающих с Клиентом, продолжительность отсрочки платежа, предоставляемой по договорам Клиента.

Кроме того, Фактору важно оценить целесообразность и эффективность применения факторинга в каждом отдельном случае. Фактор будет пытаться удостовериться – с какой целью Клиентом будет использован факторинг – в качестве усиления своих собственных покупательных возможностей или в качестве простого увеличения средств, чтобы пережить тяжелые времена. Важно, чтобы Клиент имел ясное представление о всех формах услуг, предлагаемых Фактором. Компания клиента, использующая полный набор услуг, регулирует и обычно ускоряет оборот наличности и вместо широкого круга разных покупателей имеет одного бесспорного должника - Фактора. Старшие служащие освобождаются от повседневных проблем и вопросов инкассирования и безнадежных долгов и могут сосредоточиться на отношениях поставщиков и их покупателей.

Компания, про которую известно, что она с выгодой пользуется услугами фактора, в добавление от пользы, связанной с этими услугами, может получить и помощь банка, если банк соглашается кредитовать при условии участия фактора. Установления отношений с фактором способствует увеличению объемов покупок и улучшению их условий, усиливает позиции фирмы в результате.

 8. Виды факторинга – чем они отличаются?

Как правило, факторинговое обслуживание начинается с регрессного факторинга, когда в случае задержки платежа дебитором сверх срока отсрочки (плюс некоторое количество дней – так называемый льготный период), за него платит поставщик (то есть Клиент Фактора). На первый взгляд регрессный факторинг сходен с безрегрессным с тем важным исключением, что Фактор не предоставляет поставщику защиты кредита. Вся задолженность в операциях Фактора фигурирует с полным регрессом на поставщика в случае неплатежеспособности клиента, хотя "регрессные" факторы обычно предоставляют своим клиентам дополнительную услугу по оценке кредитоспособности покупателей.

Регрессный факторинг может быть как открытым, так и скрытым.

По мере накопления кредитной истории по Дебиторам Клиента Фактор может приступить к обслуживанию части уступаемой задолженности (или всей уступаемой задолженности) без регресса. В последнем случае Клиент (то есть поставщик товаров и услуг) не обязан платить за Дебитора при любых задержках. Комиссия при безрегрессном факторинге несколько выше, чем при регрессном (размер определяется индивидуально на основании кредитной истории).

Это форма современного факторинга, обслуживающего большую часть производителей, оптовых торговцев и сервисных компаний. Она охватывает ведение торговых реестров, кредитный менеджмент, 100%-ную защиту против безнадежных долгов, возникших вследствие одобренных сделок, и взыскание долга с клиентов. Сочетание этих услуг составляет "срочный" факторинг и может быть использовано само по себе. В качестве возможного дополнения фактор обычно предлагает обеспечение финансирования до 80% задолженности по реестру продаж. Это добавление превращает факторинг в "финансовый", дополняя полный набор безрегрессного факторинга.

Безрегрессный факторинг может тоже может быть быть "открытым" или "скрытым". Первый, который гораздо более распространен, предполагает уведомление клиента поставщиком о том, что платежи должны производиться фактору; при втором принимаются меры, чтобы скрыть наличие факторов и внушить клиенту уверенность в том, что он платит прямо поставщику.

Дисконтирование счетов. Хотя многие годы это уже было известно как операции с задолженностью, с недавних пор это стало называться "дисконтирование счетов", или "конфиденциальный факторинг счетов". Известен под названием финансирования дебиторской задолженности.

Факторинг партии товаров. Обычно это открытый учет счетов-фактур с условием для дебиторов производить Фактору все платежи, предназначенные поставщику.

Агентский факторинг. Сходен с факторингом партии товаров, но обеспечивает определенную степень защиты кредита. Дисконтируются продажи отдельным покупателям, кредит обеспечивается фактором, а покупатели должны переводить платежи в офис на специальный счет факторинговой компании.

Источник: Ассоциация факторинговых компаний

bishelp.ru

Что такое факторинг? Чем факторинг отличается от кредитования?

Термин «факторинг» происходит от английского factoring от factor — посредник, агент. Факторинг — приобретение права на взыскание долгов, на перепродажу товаров и услуг с последующим получением платежей по ним. Т.е. это разновидность посреднической деятельности, когда факторинговая компания или банк («банк факторинг») согласно договора факторинга получает право при предъявлении счета-фактуры или иных документов зачислять на счет предприятия-кредитора средства за отгруженный товар (услуги) в  размере от 60 до 90% от общей суммы и взыскивать их в течение некоторого времени с покупателя-дебитора.

Речь при этом идет, как правило, о краткосрочных требованиях (до 180 дней). После расчета покупателя на счет продавца зачисляется остаток суммы за вычетом комиссионных и процентов за кредит. Простейшим примером факторинга можно считать, например, акции некоторых торговых предприятий «Оплата частями», когда магазин продает товар покупателю, банк оплачивает магазину товар, а затем регулярно по частям снимает средства с кредитной карты покупателя, учитывая свои интересы. Детальнее о факторинге вы можете на сайте 1factor.ru.

История появления факторинга

Первоначально, в  XVI—XVII вв. факторинг существовал как деятельность специализированных посредников. Позже к этой деятельности присоединились банки. В 60-х годах ХХ столетия такие операции начали заменять коммерческие кредиты в вексельной форме, что способствовало более быстрой реализации товаров, так называемому переходу капитала из товарной формы в денежную. Для правового регулирования факторинговых операций в мае 1988 года на международной конференции в Оттаве была принята Конвенция о международном факторинге. Эта конвенция унифицировала ряд норм, которые регулируют правовые отношения участников факторинговых сделок, и закрыла ряд вопросов, не находивших решения национальными правовыми системами. В России факторинг появился законодательно в марте 1996 года с принятием Части второй Гражданского кодекса.

Виды факторинга

В настоящий момент существует несколько видов факторинга. Разделение обусловлено различными факторами и условиями кредитования. Одно из таких разделений может быть обусловлено степенью рисков факторинга, которые принимает на себя факторинг-компания или банк. Можно выделить факторинг с регрессом – вид финансирования, при котором в случае невозможности 100% взыскания средств с дебитора кредитор производит рефинансирование и возмещает фактору недостающие финансовые средства. В случае факторинга без регресса посредник потерпит убытки при невозможности взыскать с должника полной суммы. Существует факторинг открытый (с уведомлением об уступке дебитора) и закрытый (без уведомления), прямой (с одним фактором) и взаимный (в случае, когда участвуют два фактора). По территориальному признаку: внутренний факторинг (все участники факторинга находятся в одной стране) и международный (в этом случае поставщик и фактор резиденты разных государств).

Чем отличается факторинг от кредитования?

Факторинг, как разновидность кредитования, может иметь несколько преимуществ перед последним. Он не ограничивается четкими временными сроками в отличие от кредитования, где выборка средств производится либо по графику, либо одноразово. Факторинговые проплаты осуществляются после отгрузки товара и пропорциональны его объемам, а их погашение происходит при расчете за товар дебиторами. Такая форма финансирования стимулирует рост темпа продаж и, следовательно, товарооборота. В качестве залога при операциях факторинга выступает дебиторская задолженность. В отличие от классического кредитования размер факториноговых операций не фиксирован и может увеличиваться в случае роста продаж. Такой вид финансирования может продолжаться бессрочно, тогда как погашение кредита не гарантирует выдачу нового.

Таким образом, учитывая состояние современной экономики можно сделать вывод, что факторинг может быть выгоден как поставщику/производителю, так и покупателю (не говоря уже про посредника). Он позволяет повысить объем продаж, увеличить число покупателей, ускорить оборачиваемость средств, улучшить конкурентоспособность, повысить прибыль, ликвидность и рентабельность. Факторинг – рискованный, но высокоприбыльный вид кредитования.

www.polezno.com


Смотрите также