Национальная Факторинговая Компания выводит на рынок новый факторинговый продукт, не имеющий аналогов в РФ. Факторинг предпоставочный


ФАКТОРИНГ

ФАКТОРИНГ С РЕГРЕССОМ - НЕОБХОДИМ ПОСТАВЩИКАМ, РАБОТАЮЩИМ С ОТСРОЧКОЙ ДЛЯ ПОПОЛНЕНИЯ ОБОРОТНЫХ СРЕДСТВ И ИСКЛЮЧЕНИЯ КАССОВОГО РАЗРЫВА:

  • Дебитор уведомляется об уступке денежного требования, акцептуя Уведомление.
  • Клиент несет ответственность за неисполнение или ненадлежащее исполнение Дебитором обязательств по оплате поставок.
  • Объем финансирования определяется Факторинговой компанией на основании статистки, а также финансового состояния контрагентов и составляет от 70 - 90% от уступленного денежного требования.
  • Финансирование происходит после поставки товара, выполнения работ или оказания услуг и предоставления первичных документов (товарных накладных, актов, транспортных накладных и квитанций и т.п.), подтверждающих возникновения денежного требования.
  • В случае неоплаты задолженности Дебитором после отсрочки платежа, Факторинговая компания предоставляет период ожидания до 30 к.д. по истечении которых Клиент обязан погасить задолженность за Дебитора.
  1. Поставщик осуществляет отгрузку товара (выполнение работ, оказание услуг).
  2. Поставщик и Факторинговая компания заключают Соглашение о факторинговом обслуживании.
  3. Поставщик уведомляет Дебитора (покупателя) об уступке денежного требования.
  4. Поставщик уступает денежное требование Факторинговой компании и передает соответствующий комплект первичных документов.
  5. Факторинговая компания выплачивает финансирование Поставщику (до 90% от суммы отгрузки).
  6. По истечению отсрочки платежа Дебитор оплачивает задолженность в адрес Факторинговой компании.
  7. Факторинговая компания возвращает Поставщику разницу между суммой отгрузки и суммой финансирования, удержав свое вознаграждение.
  8. В случае неисполнения или частичного неисполнения Дебитором обязательств по оплате поставок, Факторинговая компания имеет право солидарно взыскивать деньги, как с Поставщика, так и с Дебитора.

   

ФАКТОРИНГ БЕЗ РЕГРЕССА - ПОСТАВЩИКАМ, РАБОТАЮЩИМ С ОТСРОЧКОЙ ДЛЯ ПОКРЫТИЯ РИСКА НЕИСПОЛНЕНИЯ ДЕБИТОРОМ СВОИХ ОБЯЗАТЕЛЬСТВ ПО ОПЛАТЕ, А ТАКЖЕ ПОПОЛНЕНИЯ ОБОРОТНОГО КАПИТАЛА И ИСКЛЮЧЕНИЯ КАССОВОГО РАЗРЫВА:

  •  Дебитор обязательно уведомляется об уступке денежного требования, акцептуя Уведомление.
  • Клиент не несет ответственности за неисполнение или ненадлежащее исполнение Дебитором обязательств по оплате поставок (все риски концентрируются на Дебиторе).
  • Объем финансирования определяется Факторинговой компанией на основании статистки и финансового состояния Дебитора, составляет до 100% от уступленного денежного требования.
  • Финансирование происходит после поставки товара, выполнения работ или оказания услуг и предоставления первичных документов (товарных накладных, актов, транспортных накладных и квитанций и т.п.), подтверждающих возникновения денежного требования.
  1. Поставщик осуществляет отгрузку товара (выполнение работ, оказание услуг).
  2. Поставщик и Факторинговая компания заключают Соглашение о факторинговом обслуживании.
  3. Поставщик уведомляет Дебитора (покупателя) об уступке денежного требования.
  4. Поставщик уступает денежное требование Факторинговой компании и передает соответствующий комплект первичных документов.
  5. Факторинговая компания выплачивает финансирование Поставщику (до 100 % от суммы отгрузки).
  6. Поставщик оплачивает Факторинговой компании комиссию.
  7. По истечению срока отсрочки платежа Дебитор оплачивает задолженность в адрес Факторинговой компании.
  8. Факторинговая компания возвращает Поставщику разницу между суммой отгрузки и суммой финансирования (в случае, если коэффициент финансирования менее 100%)
  9. В случае неисполнения или частичного неисполнения Дебитором обязательств по оплате поставок, Факторинговая компания имеет право взыскивать деньги только с Дебитора.

 

РЕВЕРСИВНЫЙ ФАКТОРИНГ - ДЕБИТОРАМ, СТРЕМЯЩИМСЯ ПОЛУЧИТЬ ОТ ПОСТАВЩИКА ОТСРОЧКУ ПЛАТЕЖА ИЛИ УВЕЛИЧИТЬ СУЩЕСТВУЮЩУЮ:

  • Выгодоприобретателем и плательщиком комиссии в сделке является Дебитор, за счет получения коммерческого кредита.
  • Реверсивный факторинг – это факторинг без права регресса (все риски концентрируются на Дебиторе).
  • Соглашение о факторинге является трехсторонним, на основании его, Поставщик получает финансирование от Факторинговой компании (альтернатива предоплате), а Дебитор - отсрочку платежа на Факторинговую компанию.
  • Объем финансирования определяется Факторинговой компанией на основании статистки и финансового состояния Дебитора, составляет до 100% от уступленного денежного требования.
  • Финансирование происходит после поставки товара, выполнения работ или оказания услуг и предоставления первичных документов (товарных накладных, актов, транспортных накладных и квитанций и т.п.), подтверждающих возникновения денежного требования.
  1. Поставщик осуществляет отгрузку товара (выполнение работ, оказание услуг).
  2. Поставщик и Факторинговая компания заключают трехстороннее Соглашение о факторинговом обслуживании.
  3. Поставщик уступает денежное требование Факторинговой компании и передает соответствующий комплект первичных документов.
  4. Факторинговая компания выплачивает финансирование Поставщику (100 % от суммы отгрузки).
  5. По истечению определенного Соглашением о факторинге срока отсрочки платежа Дебитор оплачивает задолженность по поставке в адрес Факторинговой компании, а также оплачивает комиссию.
  6. В случае неисполнения или частичного неисполнения Дебитором обязательств по оплате поставок, Факторинговая компания имеет право взыскивать деньги только с Дебитора.

 

ПРЕДПОСТАВОЧНЫЙ ФАКТОРИНГ - ПОСТАВЩИКАМ (ТОРГОВЫМ И ПРОИЗВОДСТВЕННЫМ КОМПАНИЯМ), СТРЕМЯЩИМСЯ ПОЛУЧИТЬ ФИНАНСИРОВАНИЕ ДО МОМЕНТА ОТГРУЗКИ ТОВАРА, ТЕМ САМЫМ РЕФИНАНСИРОВАТЬ ПРОИЗВОДСТВЕННЫЙ (ЗАКУПОЧНЫЙ) ЦИКЛ:

  • Предпоставочный факторинг – это финансирование будущего денежного требования.
  • Предпоставочный факторинг может быть только с регрессом.
  • Финансирование происходит до поставки товара на основании соглашений, спецификаций, заявок или разнарядок.
  • Клиентами по предпоставочному факторингу могут быть компании, имеющие устойчивое финансовое состояние, безупречную деловую репутацию, а также обладающие качественной дебиторской задолженностью, например, РЖД.
  • По истечение предпоставочного периода, Поставщик обязан отгрузить товар и уступить Факторинговой компании соответствующее денежное требование (с этого момента схема работает, как классический факторинг) или вернуть финансирование и начисленные комиссии.
  1. Поставщик планирует в течение ближайшего времени (до 60 к.д.) осуществить отгрузку товара.
  2. Поставщик и Факторинговая компания заключают Соглашение о факторинговом обслуживании.
  3. Поставщик уведомляет Дебитора (покупателя) об уступке денежного требования в рамках договора поставки.
  4. Поставщик передает в Факторинговую компанию документы подтверждающие будущее денежное требование (соглашения, спецификации, заявки и т.п.)
  5. Факторинговая компания выплачивает финансирование Поставщику (до 90 % от суммы планируемой отгрузки).
  6. По истечению определенного Соглашением о факторинге предпоставочного периода (до 60 к.д.) Поставщик осуществляет поставку товара.
  7. Поставщик уступает денежное требование Факторинговой компании и передает соответствующий комплект первичных документов, подтверждающих факт отгрузки (товарные накладные, транспортные накладные, акты, счета-фактуры).
  8. По истечению срока отсрочки платежа Дебитор оплачивает задолженность в адрес Факторинговой компании.
  9. Факторинговая компания возвращает Поставщику разницу между суммой отгрузки и суммой финансирования, удержав свое вознаграждение.
  10. В случае неисполнения или частичного неисполнения Дебитором обязательств по оплате поставок, Факторинговая компания имеет право солидарно взыскивать деньги, как с Поставщика, так и с Дебитора.

alliance.umi.ru

Статья: Новые возможности факторинга: деньги сегодня под отгрузки товара

"Факторинг и торговое финансирование", 2008, N 4НОВЫЕ ВОЗМОЖНОСТИ ФАКТОРИНГА: ДЕНЬГИ СЕГОДНЯ ПОД ОТГРУЗКИ ТОВАРА В БУДУЩЕМРоссийский рынок факторинга, сталкиваясь с рядом внутренних и внешних противоречий, до сих пор не имел платформы для перехода из экстенсивной в интенсивную фазу развития. Однако есть основания полагать, что он все же не превратится в низкомаржинальную и скучную отрасль.Российская факторинговая индустрия с 2004 г. вошла в фазу активного развития, когда количество операторов рынка стало расти пропорционально росту оборотов - оба показателя стали удваиваться ежегодно. Однако такой рост по сей день вызывает ряд нареканий - лишь единицы до сих пор оказывают полный комплекс услуг по факторингу, подразумевающий действительное управление дебиторской задолженностью, финансирование под уступку дебиторской задолженности и покрытие ряда рисков, сопровождающих торговлю товарами на условиях отсрочки платежа. Этому структурному перекосу есть вполне закономерное объяснение. К сожалению, факторинг по-прежнему развивается по большей части в структурах универсальных коммерческих банков, философия риск-менеджмента которых в корне отличается от философии специализированного факторингового риск-менеджмента. И если посмотреть на западную практику, которая на несколько десятков лет богаче российской, то и там нет ни одной действительно успешной истории факторинга в структуре универсального коммерческого банка. Финансирование на основе активов (Asset Based Finance), а факторинг является одной из форм финансирования, объединяемых в США и Великобритании в понятие ABF, основывается на философии, которая заключается в том, что сумма займа в первую очередь зависит от стоимости обеспечения в отличие от других форм финансирования, которые первично основываются на состоятельности и кредитоспособности самого заемщика. Иными словами, система риск-менеджмента фактора "устроена" таким образом, что он будет смотреть на качество активов клиента, а не на его бухгалтерский баланс, и даст денег для бизнеса клиента на порядок больше, чем универсальный коммерческий банк. Банк же в первую очередь смотрит на платежеспособность клиента, устанавливая лимит финансирования исходя из его финансовых показателей. Кроме того, ключевое преимущество ABF - возможность получить заемные средства в одной организации. Вместо того чтобы работать одновременно с несколькими банками, клиент может получить денежные ресурсы у фактора под обеспечение всевозможных активов на различные сроки: краткосрочные деньги под обеспечение дебиторской задолженности и среднесрочные или долгосрочные средства под обеспечение внеоборотных активов. В целом финансирование на основе активов (ABF) включает в себя: факторинг без регресса (non-recourse factoring), факторинг с регрессом (recourse factoring), финансирование под уступку реестров дебиторской задолженности на конфиденциальной основе без управления дебиторской задолженностью (invoice discounting) и финансирование под обеспечение активов (assets based lending), когда помимо уступки дебиторской задолженности клиент может получить дополнительное финансирование от фактора, временно передав ему другие активы в обеспечение. Поэтому российский рынок факторинга, сталкиваясь с рядом внутренних и внешних противоречий, не имел платформы для перехода из экстенсивной в интенсивную фазу развития. Однако есть основания полагать, что российский рынок все же не превратится в низкомаржинальную и скучную отрасль: с недавних пор один из участников рынка, Национальная Факторинговая Компания, предлагает совершенно новый продукт, эксклюзивный для российского рынка, под названием "Предпоставочный факторинг". Данное определение максимально точно отражает суть продукта - фактор финансирует заказы, то есть выплачивает денежные средства под уступку будущих денежных требований. В отличие от классического факторингового финансирования, где денежные средства выплачиваются под фактические поставки товаров, "Предпоставочный факторинг" предполагает выплату финансирования в момент, когда отгрузки товара ожидаются только в будущем. "Предпоставочный факторинг" является принципиально новым продуктом, поскольку предполагает финансирование под категорию "будущих активов". Кроме того, фактор обеспечивает клиенту "прозрачную" схему финансирования всего производственного или торгового цикла от этапа закупки сырья или товаров до этапа продажи конечному потребителю в "одном окне": клиент располагает денежными средствами для обеспечения как текущих продаж, так и будущих. Таким образом, отпадает необходимость изыскивать денежные средства для производства или закупки и сочетать эти займы затем с коммерческим кредитом, планировать денежные потоки становится проще. Предложить эксклюзивный продукт рынку НФК смогла благодаря специализированной системе риск-менеджмента, гибкой IT-платформе и наличию у компании банковской лицензии, так как вопрос уступки будущих денежных требований организациями без лицензии в законодательстве четко не регламентирован и соответствующая правоприменительная практика отсутствует. Кроме того, "Предпоставочный факторинг" является действительно инновационным факторинговым продуктом для российского рынка, а не просто одной из разновидностей факторинга с регрессом и без регресса. Наибольшее распространение аналогичный продукт, известный как Purchase Order Finance, получил в США, где используется компаниями для поддержки динамичного роста продаж или подготовки к крупным отгрузкам покупателям, требующим существенных первоначальных вложений. Схема работы по продукту "Предпоставочный факторинг" предельно проста: клиент факторинговой компании получает от своих покупателей заказы на поставку товаров в будущем, передает заказ факторинговой компании и получает от фактора денежные средства (рисунок). Таким образом, товар будет отгружен, например через неделю или месяц, а деньги под будущие поставки у клиента уже сегодня на расчетном счете.Схема работы по продукту "Предпоставочный факторинг" 1 -----------------¬ ¦ Клиент ¦ ¦ Дебитор ¦ LT----T----T----T+-------------------------------------->L----------------- ¦ /¦\ ¦ /¦\ 5 2¦ 3¦ 4¦ 6¦ \¦/ ¦ \¦/ ¦ -+----+----+----+¬ ¦ Фактор ¦ L-----------------1 - передача заказа дебитором на осуществление поставки в будущем; 2 - передача фактору заказа, подтверждающего возникновение будущего денежного требования; 3 - перечисление фактором клиенту финансирования; 4 - оплата клиентом вознаграждения фактора на основании выставленного счета; 5 - отгрузка товара (осуществление поставки) клиентом согласно заказу; 6 - погашение клиентом фактору суммы полученного финансирования.РисунокДля того чтобы понять, кому может быть действительно полезен "Предпоставочный факторинг", предлагаем рассмотреть ниже несколько кейсов. Кейс 1. Бизнес компании-поставщика быстро растет. Потребность в денежных средствах опережает рост дебиторской задолженности от текущих продаж. Использование "Предпоставочного факторинга" дает возможность получить больше денег, чем у компании имеется на данный момент текущей дебиторской задолженности, поскольку финансирование ограничено не сегодняшними продажами, а планами продаж в будущем. Кейс 2. Бизнес носит сезонный характер. В период спада продажи сокращаются, уменьшается объем дебиторской задолженности, под уступку которой можно получить факторинговое финансирование. Именно в такой момент возникает потребность в значительных денежных ресурсах для подготовки к сезонному всплеску: закупка сырья, производство товаров, пополнение складов. "Предпоставочный факторинг" позволяет получать финансирование, необходимое для подготовки к "высокому" сезону. Кейс 3. Подготовка к отгрузке товара требует существенных финансовых вложений. Покупатель разместил крупный заказ, но чтобы его исполнить, производителю необходимо вложить значительные денежные средства в закупку сырья на его производство, оплатить доставку такого товара. Проблема особенно актуальна, если коммерческие кредиты от поставщиков производителя ограничены, производственный цикл длинный или товар закупается за границей. "Предпоставочный факторинг" решает эту проблему - фактор берет на себя покрытие затрат, связанных с исполнением заказа. Получая финансирование под заказы, производитель может легко удовлетворить спрос своих покупателей. Кроме того, "Предпоставочный факторинг" пригодится компаниям: - которые могут благодаря "Предпоставочному факторингу" получить от своих поставщиков скидки или бонусы за счет закупки сырья или товаров по предоплате; - которые планируют повысить конкурентоспособность путем отказа от предоплаты и перехода на отсрочку платежа при расчетах со своими покупателями. Зачем требовать предоплату, если необходимые денежные средства можно получить у фактора еще до отгрузки товара? - с ограниченными собственными средствами - финансирование заказов помогает закупить, произвести и доставить товар. Стоимость услуг по "Предпоставочному факторингу" сопоставима со стоимостью классического факторингового финансирования. Структура комиссии аналогична, за исключением того, что процент взимается не с уступаемой дебиторской задолженности, а с суммы заказа (будущего денежного требования): обработка одного комплекта документов по заказу, стоимость факторингового обслуживания и стоимость использования денежных ресурсов. Размер комиссии зависит от объема будущих денежных требований, уступаемых клиентом, а также от срока оборачиваемости будущих денежных требований (срок исполнения заказа). Можно ли превратить заказы покупателей в живые деньги? Возможно ли получить финансирование сегодня, а товар отгрузить завтра? Как в период сезонного спада получить заемные средства для подготовки к сезонному росту? Если раньше эти вопросы оставались без ответа или ответ был отрицательный, то новый факторинговый продукт "Предпоставочный факторинг", предполагающий финансирование будущих денежных требований, вытекающих из заказов покупателей, разрешил эту дилемму. И хочется верить, что вывел наконец российскую факторинговую индустрию на новый этап развития.Д.А.Николаевская Главный специалист отдела внешних и внутренних коммуникаций НФК Подписано в печать 10.11.2008

www.lawmix.ru

Национальная Факторинговая Компания выводит на рынок новый факторинговый продукт, не имеющий аналогов в РФ

С мая 2008 года Национальная Факторинговая Компания предлагает новый продукт - «Предпоставочный Факторинг». В рамках «Предпоставочного Факторинга» НФК финансирует заказы, то есть выплачивает денежные средства под уступку будущих денежных требований. В отличие от классического факторингового финансирования («Факторинг-Финанс»), где денежные средства выплачиваются под фактические поставки товаров, «Предпоставочный Факторинг» предполагает выплату финансирования в момент, когда отгрузки товара ожидаются только в будущем.

Схема работы по продукту «Предпоставочный Факторинг» предельно проста: поставщик получает от своих покупателей заказы на поставку товаров в будущем, передает заказ НФК и получает от НФК денежные средства на закупку сырья, производство и покрытие транспортных расходов. Таким образом, товар покупателю будет отгружен, например, через неделю или месяц, а деньги от НФК под будущие поставки у клиента уже сегодня на расчетном счете.

Одно из основных преимуществ данного продукта в том, что клиент имеет возможность получить больше денег, чем у него на данный момент текущей дебиторской задолженности. Финансирование ограничено не сегодняшними продажами, а планами продаж в будущем, что особенно актуально для компаний с динамичным ростом продаж.

«Предпоставочный Факторинг» также весьма полезен компаниям, подверженным сезонности. Так, например, в период сезонного спада продажи компании сокращаются, сокращается и объем дебиторской задолженности, под уступку которой возможно получить факторинговое финансирование. Зачастую, именно в такой момент возникает потребность в значительных денежных ресурсах для подготовки к сезонному всплеску: закупка сырья, производство товаров, пополнение складов. «Предпоставочный Факторинг» позволяет клиентам НФК в период сезонного спада получить финансирование, ориентированное на объем продаж в период сезонного всплеска.

«Предпоставочный Факторинг» также упрощает для поставщика исполнение крупных заказов покупателей, которые требуют существенных единовременных вложений.

Вывод на рынок продукта «Предпоставочный Факторинг» является важным шагом в расширении продуктовой линейки «Коммерческого Факторинга», призванной удовлетворить наиболее широкий круг потребностей клиентов НФК в услугах, обеспечивающих рост продаж. «Предпоставочный Факторинг» является принципиально новым продуктам, т.к. предполагает финансирование под категорию «будущих активов».

Разработка и вывод «Предпоставочного Факторинга» на рынок стал возможен благодаря передовой системе риск-менеджмента, гибкой ИТ платформе и наличию у НФК банковской лицензии т.к. вопрос уступки будущих денежных требований организациями без лицензии в законодательстве четко не регламентирован и соответствующая правоприменительная практика отсутствует. Следует отметить, что работа с будущими денежными требованиями требует принципиально нового подхода к управлению рисками и автоматизации факторинговых операций.

Национальная Факторинговая Компания – одна из ведущих российских компаний-факторов, предоставляющая клиентам полный комплекс услуг по факторингу - финансирование под обеспечение дебиторской задолженности, защиту от кредитных рисков, услуги по управлению и сбору дебиторской задолженности, экспертизу дебиторов и информационное обслуживание. Предлагаемый продуктовый ряд «Коммерческий факторинг» может быть полноценно использован как на внутреннем рынке, так и для поддержки экспортных операций - НФК является единственным в России членом одновременно двух крупнейших международных факторинговых ассоциаций International Factors Group S.C. (IFG) и Factors Chain International (FCI). Компания имеет кредитные рейтинги Moody's Investors Service и Standart&Poor`s. В 2007 году система риск-менеджмента НФК была аудирована PricewaterhouseCoopers - по заключению аудиторов, процессы соответствуют международной практике.

www.banknn.ru


Смотрите также